Medan det här ofta är priset på affärer, vad betyder en personlig garanti för företagare, partners och ens familjemedlemmar? Vad kan någonting göra om dem?
Medan de inte är nya, har PGs blivit vanliga, eftersom snäva kreditvillkor har tvingat bankerna att bli alltmer konservativa i sina utlåningspraxis.
En PG är en anteckning som undertecknats av en affärsägare, partner, investerare eller familjemedlem - även känt som lånegarantist - som ställer upp personliga tillgångar utöver affärsmässiga tillgångar som lånepapper. Om lånet faller, kan banken sedan gå efter saker som hem, bankkonton och investeringar - och de behöver inte ens vänta tills affärstillgångarna har likviderats för att ta itu med den utestående skulden.
Eftersom en PG som kallas kan få grav konsekvenser, är det småföretagare som är skyldiga att själva utveckla en PG-förhandlingsstrategi innan de sitter framför en låneansvarig. Följande fem steg är en praktisk guide för att gå igenom förhandlingsprocessen för att få bästa möjliga möjliga och samtidigt minska risken för att förlora hårt vunna personliga tillgångar.
Hur man förhandlar om en personlig garanti
1. Du behöver veta vad du signerar
Det kan vara en stor variation i villkoren för en PG. Till exempel kan de tillåta banken att gå efter personliga tillgångar, även om det inte finns en ordentlig låneåtergivenhet. Utlösare kan innehålla en teknisk standard, ytterligare lån, försäljning av tillgångar, död eller oförmåga.
Andra gånger kan PG tillåta utövar ytterligare säkerhet vid efterfrågan om långivaren anser att lånet är säkrat. Medan många företagare felaktigt tror att inkorporering fungerar som rättsligt skydd som hindrar en långivare från att bedriva personliga tillgångar, så är det inte fallet när en PG är i kraft.
2. Vet vem du skriver med
I partnerskapsscenarier signerar varje person vanligtvis ett "gemensamt och flera" PG-avtal. Du kanske tror att detta sprider risken jämnt bland partnerna, men det är inte så.
Faktum är att långivaren är fri att driva vilken partner det vill ha och de med de mest likvida tillgångarna är vanligtvis de mest utsatta. Som en följd kan en partner finna sig i det svåra läget för att eftersträva befrielse från andra partners - som ofta är vänner eller familjemedlemmar - på egen hand.
3. Bestäm en acceptabel nivå av risk
Som företagsägare eller partner måste du bestämma din egen acceptabla riskgräns, både på affärsnivå och personlig nivå, innan du når banken. Det innebär att beräkna de tillgångar du behöver för att tillgodose PG. Du måste också komma ihåg det faktum att om verksamheten utmanas - mer sannolikt är fallet om lånet kallas - dess tillgångar kommer att vara värda mycket mindre än bokfört värde.
Baserat på denna bedömning kan du beräkna hur mycket av dina personliga tillgångar som riskerar att låna och sova fortfarande på natten.
4. Förhandla PG-villkoren
Medan nästan varje term i PG kan förhandlas fram måste du ta reda på vilka som är mest kritiska för dig och vilka som långivaren sannolikt inte vill förändra. Beväpnad med denna kunskap kan du kartlägga din strategi för att förhandla både PG och lånedokumenten.
Här är ett par förhandlingstakter att överväga:
Begränsa garantin: Bankerna vill alltid ha en obestämd eller obegränsad garanti, men du kan begära att det begränsas antingen i form av faktiska dollar eller baserat på en procentandel av det utestående lånet. I ett partnerskapssituation kan du begära långivaren att begränsa exponeringsbeloppet baserat på storleken på varje partners ägarandel.
Föreslå hjälpmedel: Be om att bli befriad från PG efter att en viss procent av lånet har återbetalats. Du kan också föreslå att den minskas som en viktig finansiell förbättring, till exempel din skuldsättningsgrad. Ett annat alternativ kan vara att be om att beloppet eller procentandelen av PG minskas efter fem års utbetalningsfri lånebetalning.
5. Håll dörren öppen för framtida PG-förhandlingar
Även efter att PG har tecknats kan du alltid närma sig banken för att återuppta förhandlingar om låne- och garantitillstånd baserat på förändringar i din situation, såsom förbättrad finansiell utveckling eller ökad säkerhet. Att ha personlig garantiförsäkring kan också låta dig söka lån / PG-koncessioner.
Slutsats
Även om det inte kan vara möjligt att helt undvika ett PG, givet kreditförhållanden i det nuvarande ekonomiska klimatet, har företagare och deras partners möjligheter.
Dra nytta av bra råd från rådgivare som din advokat eller revisor och utveckla ett noggrant planerat tillvägagångssätt för att förhandla om villkoren för ditt PG och lån.
Förhandla foto via Shutterstock
9 kommentarer ▼
