Lyckligtvis finns det ett svagt ljus vid slutet av den långa tunneln, eftersom följande trender och förutsägelser om kreditkortmarknaden för 2010 kommer att illustrera:
1. Utlåning via småföretagskort kommer att öka
Mercator Advisory Group rapporterade nyligen att 2009 skulle vara ett sällsynt år för köpvolymer på företagskreditkort. Den här trenden bör vända om 2010. Vi har redan sett minst ett viktigt steg i den här riktningen - Chase lanserade oväntat inte en, men 4 olika företagskreditkort under varumärket "Ink" under 2009. Med Chase fungerar relativt bra i jämförelse med dess oroliga kamrater såg företaget ett tillfälle i ett segment som var underbetjänat på grund av den allmänna finansiella industrins rädsla. Medan jag inte förväntar mig att se många fler lanseringar som "Ink", tror jag att valarna öppnar lite mer 2010, speciellt som andra stora banker finner sin fot igen.
2. Företagare som söker nya krediter kommer att behöva bättre personliga kredithistorier
Den vanligaste frågan jag blir frågad om företagskreditkort är "Hur får jag ett kort för mitt företag som inte påverkar min personliga kredit?" Svaret i 99% av fallen är "Du kan inte." Om du inte ha en stark affärshistoria och en stor inkomstbas, kommer ditt företag inte att kvalificera sig för ett företagskortsprogram. Istället, när du söker ett litet företagskort, ber du en bank att godkänna dig baserat på din personliga kredithistoria. Och på dagens marknad har baren tagits upp. Din personliga kredithistorik behöver se bättre ut än någonsin för att kvalificera sig för ett kreditkort för småföretag.
(En sidotal: Eftersom din personliga kredithistoria är grunden för ditt företags kreditkort, är det liten skillnad mellan de flesta småföretagskreditkort och de personliga kreditkort som du redan har. Det är bekvämt att ha ett visitkort för att skilja företagsköp från personliga inköp och det är trevligt att få kreditkortsbelöningar som är relevanta för vanliga affärsbehov. Men om det är svårt att få ett företagskreditkort har du alltid möjlighet att helt enkelt ange ett av dina personliga kort som ditt "kreditkort "Och använd det i enlighet med detta. Kortbolagen kommer att frowna på detta råd, men det är sant.)
3. Högre räntor
Medan räntorna på småföretagskreditkort är lägre än konsumentkort i genomsnitt följer de samma taktränta.
4. Fler kort utfärdade via "Bankbaserade relationer"
Även om det fortfarande är möjligt att gå till en stor banks webbplats och godkännas för ett nytt kreditkort, är det en bestämd trend mot banker som ger mer kärlek till dem som redan har ett bankkamband med dem. Så, om du letar efter ett företagskreditkort, börja med banken där du gör din kontroll. Om den banken inte erbjuder kreditkort, överväga att byta till en bank som gör det. Genom att ge en kortutgivande bank några av dina pengar att hålla, ökar du chansen att de (tillfälligt) ger dig några av sina.
5. Håll inte din andedräkt för hjälp från regeringen
Det har skett en ny pratstund om resterande TARP-medel används för att uppmuntra småföretagens utlåning. Vad som sällan nämns är det faktum att de ursprungliga TARP-fonderna inte bara räddade pengar utan även kontantinfusioner med syfte att uppmuntra mer utlåning. Istället använde många banker pengarna att shore upp sina finanser, eller till och med köpa andra kämpande banker. Det är svårt att förstå varför regeringen anser att nya medel skulle användas annorlunda.
6. Fler företagskort med innovativa finansieringsmodeller
För kortföretag som lider av småföretagare som roterar saldon i obestämd tid och då plötsligt standard, är den uppenbara produkten att driva laddningskortet, vilket måste betalas ut helt i slutet av varje faktureringsperiod. Men hur kan emittenter göra kreditkort mer attraktiva för företagare som vill ha kredit specifikt för förmågan att bära balans över längre tidsramar? Genom att erbjuda betalkort som förlänger faktureringsperioden från 20 till 25 dagar till 60 dagar eller till och med 90 dagar för bra kreditkunder med höga laddningsvolymer. Det närmaste exemplet som för närvarande finns på marknaden är American Express Plum Card, vilket gör det möjligt för kortinnehavare att bära nya saldon i två månader utan ränta om de gör en initial betalning på 10% av saldot.
7. En stigande tidvattenlyftar Alla fartyg
Trots mycket handvridning över det ledsna tillståndet för affärsutlåning av de stora bankerna, kom ihåg att den rådande ekonomin också har gjort många affärsägare leery att ta på sig mer skuld. Med tecken på åtminstone en preliminär återhämtning sätter både företagare och kortutgivare sina tår tillbaka i vattnet. Att ha en stor katastrof verkar vi vara i början av en ny virtuell cykel, där bättre affärsvillkor leder till mindre kredit, vilket leder till bättre affärsvillkor, vilket leder till … (Cyniken med ett öga på historien säger Detta leder så småningom till girighet, vild riskhantering och ekonomisk kollaps, men låt oss försöka se på den ljusa sidan för nu, ja?)
Medan jag inte förväntar mig att ekonomin ska återgå till full hälsa 2010 tror jag att tecknen på en återhämtning kommer att smörja hjulen på kreditmarknaden, goda nyheter för bootstrappers och erfarna företagare.
* * * * *
$config[code] not found
