De Wall Street Journal rapporterade i en mycket läsartikel att ett antal banker använde utbetalningar för småföretagens utlåningsfond inte för utlåning till företagare, utan snarare att betala tillbaka TARP-lån.
Berättelsen innehåller också fynd som utlåning hos lokala banker är uppe, men stora banker godkänner färre lån än de har i år. Små banker godkände 45,1 procent av lån för småföretag i september. (I augusti var siffran 43,8 procent och i början av 2011 var det 43,5 procent.)
$config[code] not foundUnder tiden godkände stora banker endast 9,2 procent av småföretagslån, ned från 9,35 procent i augusti. (I januari godkände stora banker 12,8 procent av småföretagslån.)
Dessutom rapporterade Small Business Administration (SBA) rekordlängdsgodkännandevolymen under räkenskapsåret 2011, dels till följd av utbetalningen av pengar från Small Business Lending Fund. Småföretagslån som stöds av SBA uppnådde det högsta betyget i byråns historia: 30,5 miljarder dollar (61 689 lån) till småföretag och nystartade företag. FY 2011-siffran överstiger markeringen på 28,5 miljarder dollar som upprättades i FY 2007 före lågkonjunkturen och representerar en ökning från 22,6 miljarder dollar (60 771 lån) i FY 2010 och 17,9 miljarder dollar (50 830 lån) under 2009.
Första kvartalet 2011 var det mest aktiva kvartalet någonsin (12 miljarder dollar) för SBA-backade lån - mer än fyra gånger dollarvolymen för Q1 2009 och mer än dubbelt så mycket som kvartalet under de senaste fyra åren. Katalysatorerna var de lånförbättringar som föreskrivs i lagen om småföretag, vilket gav SBA möjlighet att höja garantin på sina 7 (a) lån till 90 procent och avstå från avgifter på båda sina populära 7 (a) och 504 lån.
Så om SBA-utlåning har varit så riklig, varför finns det luckor på marknaden och entreprenörer som fortfarande desperat behöver tillgång till kapital?
1.) Stora banker har stramat kredit eftersom de påverkas mer av den svaga globala ekonomin (medan mindre banker tänker på en mer lokal nivå och har ökat sin godkännande).
2.) Vissa små företagsekonomiska (SBA) siffror bedrar:
- De robusta utlåningsbeloppen utgör en eftersläpning. Bankerna hade upp till ett år att stänga på SBA-lån. De ansökte om avgiftsbefriad finansiering med 90 procent lånegarantier för ansökningar, men naturligtvis stängde vissa lån inte. Bankens siffror godkändes och de fortsatte att bevilja lån enligt SBA 7 (a) -programmet efter utgången av den 31 mars 2011 (förlängd från den 31 december 2010). I grunden lagras de och fortsätter att bevilja SBA-lån (med avgiftsbefrielse och 90 procent garantier) långt efter tidsfristen.
- Stora banker är vilseledande tillsynsmyndigheter. De större bankerna är under pres från regeringen att bevilja småföretagslån. De räknar förnyelser av krediter som nya lån, men de ger inte pengar till start. Eftersom krediter ofta går oanvända har bankerna inte gjort mycket utlägg alls! Banker tjänar dock förnyelsebelopp. Detta är inkomst med mycket liten risk.
- Banker kategoriserade lån på 2 miljoner dollar till 5 miljoner dollar under SBA-rubriken. Under tiden har små lån (under 250 000 dollar) varit svårt att få. De mindre siffrorna kommer sannolikt att begäras vid start. Detta förklarar varför lånebeloppen är stigande, men företagare hävdar fortfarande att det är mycket svårt att få lån.
Det finns flera lektioner att lära sig:
1.) Rekordvolymen för SBA-lånen illustrerar ett regeringsprogram som faktiskt fungerar. Även om det finns några problem, är organet överlag effektivt för att få finansiering i händerna på entreprenörer.
2.) Även om det alltid är frestande för politiker att vilja skapa nya program som de kan kalla sig själva - President Obamas så kallade Infrastrukturbank, till exempel, är det bättre att uppmuntra och förnya initiativ som har visat sig fungera, nämligen avgiftsavdrag och 90 procent lånegarantier.
3.) Om du är en småföretagare som söker kapital, är du mycket mer sannolikt att få finansiering från lokala eller regionala banker eller alternativa långivare som kreditföreningar, gemenskapsutvecklingsfinansieringsinstitutioner (CDFI) som Seedco Financial och nonprofit-mikroföretag, till exempel ACCION.
När vi närmar oss 2012 och det kommande presidentvalet, räknar vi med att höra mycket mer om ämnet småföretagslån i nyheten. Hur viktigt är det småföretag i USA: s ekonomi?
Enligt SBA Office of Advocacy Forskning och statistik, företag med färre än 500 anställda:
- representerar 99 procent av alla arbetsgivarföretag och ger jobb för över hälften av landets privata arbetskraft.
- har genererat nästan två tredjedelar av de nya jobben under de senaste 15 åren.
- betala 44 procent av den totala amerikanska privatlön
- anställa 40 procent av högteknologiska arbetare (forskare, ingenjörer, datorprogrammerare etc.);
- omfattar 97 procent av alla amerikanska exportörer; och
- producera 13 gånger mer patent per anställd än stora företag.
